证券要审核什么思维导图

证券的发行审查与上市审查

证券的发行审查与上市审查是政府管理部门对有价证券发行与在证券交易所挂牌买卖的审核监督制度。主要通过证券发行与上市的注册或审批活动来实现。

根据实施原则的不同，证券发行审核制度可分为注册制和核准制两种形式。

（一）证券发行注册制度注册制实行公开管理原则，即发行人在准备发行证券时，必须将依法公开的各种资料完全、准确地向证券主管机关呈报并申请注册。证券主管机关的权力权力仅在于要求发行人提供的资料中不包含任何不真实的陈述和事项，如果发行人未违反上述原则，证券主管机关应准予注册。注册制的理论依据是“太阳是最好的防腐剂”，因此它并不禁止质量差、风险高的证券上市。注册能否很好地发挥作用，关键在于是不是所有的投资者在投资以前都掌握发行人公布的所有信息，以及能否根据这些信息作出正确的投资决策，而这些又投资者素质和证券市场发展历史长短有关。如果投资者做不到上述两点，那么注册制就不能很好地发挥作用。

（二）证券发行核准制度核准制是指发行人在发行证券时，不仅要以真实状况的充分公开为条件，而且必须符合有关法律和证券管理机关规定的必备条件，证券主管机关有权否决不符合规定条件的证券发行申请。核制遵循的是实质管理原则，它是在信息公开的条件下，把一些不符合要求的低质量发行人拒之于证券市场之外。核准制比较适用于证券市场历史不长、投资者素质不高的国家和地区。我国证券市场尚处于不成熟阶段。对证券发行的审核主要体现在对发行人的管理上，包括对发计算、发行方式、时间数额、证券工具、收益率、发行前的资信评级等方向的审核。

公开、公平、公正原则。即三公原则是证券法的基本原则《证券法》。贯穿在整个证券发行、交易、管理以及证券监管立法、执法和司法活动。证券发行审核是对企业的证券发行行为所进行的监管。同样也要以这三条基本的法律原则为要求进行。

[1]《中华人民共和国证券法》