隐山资本董中浪：全球物流供应链安全重构下的机遇思维导图

大盘重启，经济抬头，后疫情时代的增长预期正反映在物流人的乐观情绪里。经受了过去三年的冲击，企业家们开始重新出发，寻找对于生存与发展的掌控感。此时此刻，摆在企业面前的是快速高效的决策能力，比别人快一步应对，就能率先抓住新机遇。

近期，在由运联主办的运联年会：2023（第十届）趋势与预测大会上，隐山资本合伙人董中浪带来了以《察于未萌 顺势而为——全球物流供应链安全重构下的机遇》为主题的演讲，详细阐述了供应链重构大形势下的发展机遇。

过去，我们更关注行业里发生了哪些商业模式的创新，出现了什么样的结构性变化，哪些技术对产业带来重大影响，以及企业发展背后的底层逻辑变化。

然而，当下国际大环境中，我们更应该跟随国家战略决策，读懂世界政治经济形势发展变化，找到我们自己的结构性机会。纵观2019年—2023年间的国家政策文件，其中的核心就是“中国战略”，而提及最多的，就是“构建新发展格局”。这跟我们物流供应链行业是密切相关的。

“构建新发展格局”核心就是走“中国式现代化”。“中国式现代化”又叫“社会主义现代化强国建设”，核心就是在经济上做大做强，实现全球最大、规模最大、科技领先、产业处于支配地位，金融方面也有自己的国际影响力；否则，就不能算是“现代化强国”。

“中国战略”包括两个阶段，第一个阶段是从2020年到2035年，基本实现社会主义现代化；第二个阶段是2035年到2049年，建成富强、民主、文明和谐、美丽的社会主义现代化强国。

第一个阶段里，15年的时间，已经被疫情夺去3年，还剩12年。这一阶段最重要的核心战略就是所谓的“新发展格局”。

构建新发展格局，亟待处理的就是与区域协调发展的关系。

这些年，大家都能深切感受到区域产业布局带来的物流量的变化。比如，安徽省的物流总量在长三角总量中的比例逐渐上来。这是因为安徽省承接了长三角地区的产业转移，其配合金融手段、产业政策、招商引资等措施，做得越来越好。我们也看到，一些明星战略产业玩家对地区经济的带动，比如比亚迪就把西安的新能源产业带动起来了。

产业集群对于区域经济的影响是非常大的。中国的区域经济是梯级发展形态，既有高精尖产业，也有低端产业。对于中国来说，实现区域协调发展，建立全国统一大市场是非常重要的。但痛点就在于，很多地区都是区域化市场，每个省都是各自扶持自己的产业。

事实上，在全世界形成国家内的所谓“全国统一大市场”也不是一件容易的事情。

比如，美国真正意义上的“全国统一大市场”，直接的指标就是物流行业是否形成了统一大市场。美国的物流产业也是在“能源危机”之后的所谓“宽松政策”支持下，才有了80年代的全国性的大一统物流市场。在那之前是没有这一说法的，每个州都有自己的规定和产业政策，跨州运输是非常严格的。我们看到有些国家，比如印度，即使是现在各邦也管制十分严格，尚未形成统一大市场。

中国要建立全国统一的大市场，从全球格局上看，其意义巨大。只有这样，中国的内循环才能对外部产业和资本形成吸引力。其中重要的是解决两个问题，一是如何增强国内大循环的内生动力和可靠性；二是如何着力提升产业链的韧性和安全水平。

以美国为例。其是一个统一的大规模消费市场，大家进入美国能得到法律保障，能赚到钱，而且都是相对标准化的作业。中国也要实现这样的大市场，才能吸引全球资源要素、增强内外循环两个市场资源的联动效应、提升贸易投资合作质量和水平。

这两个循环是多层次、多维度的。通常来说包含社会再生产，比如生产、分配、流通和消费；以及资本循环和具体的操作层面的循环，其中包括货币资本循环、生产资本循环、商品资本循环、贸易循环、金融循环以及物质循环。

但不论哪个层级来看，实体的物流和交易都是其基础。

构建新发展格局，关键是构筑强大的产业链供应链。产业供应链包含产业链和供应链。产业链关系国家安全，我们要在产业链上处于支配地位，这是国家定的国策；供应链最主要的是主导权，关系国家安全的主导权。

比如在美国抵制华为时，我们可以看到，产业链的核心技术以及供应链的安全性存有很大的问题，核心技术自立和产业体系高度完整才是关键。这也是中国现在的战略部署。

重构产业链供应链，是全球趋势。

重构的核心包括六个方面：第一个是分工。过去的分工是全球大分工，现在的趋势是区域内聚集，区域优先趋势慢慢出现。

第二个是布局。过去高度集中，现在是多元化分散，因为地缘政治造成的风险太大了，不太能集中于一个地方。

第三个是形态。过去是网络化的高度集中，你中有我，我中有你，强调专业化分工；现在是研产销一体化，从头吃到尾，跟过去理论完全相反。

第四个是劳动力。数字化驱动取代了原来的劳动力偏好。现在劳动力不是那么重要了，比如新能源、光伏等一系列新技术的生产线上没什么人，劳动密集、成本低的地方劳动力优势不大。

第五个是绿色环保。这是全世界的共识，从粗放高碳慢慢到绿色低碳。

第六个是竞争。原来是市场化竞争，现在变成全世界都讲政治，不光中国在讲政治，美国和欧洲也都在讲，变成了地缘政治权利角逐。这样的情况下很多逻辑都不一样了，变成了“政治逻辑”。保障产业链供应链安全，已成为关系国家长远发展的战略考虑。

全球都在进行产业链供应链的重构，最终是依赖于算力和算法的进步、AI的进步、数字化的进步，尤其是新能源技术的进步。这些都给供应链的安全性带来了非常大的变革。

无论是打破运营孤岛、中断的应对计划、平台化和模块化、提高员工的应变能力，还是端到端无缝连接实时可见，现在的物联网技术、SaaS技术，都是为了增加供应链的韧性、安全和可控。

而这一系列的变化并不是这几年发生的。其实，分析美国颁布的政策会发现，从2012年开始，美国就陆续提出一系列非常多的国家级的产业链战略文件。比如2022年的《通胀削减法案》和《芯片和科学法案》等，这些都是直接关系到产业链的。

物流领域也是一样的。比如大家都熟知的FLOW（物流优化工程）、四方芯片联盟、重建美好世界倡议、B3W等，都是美国针对中国抢夺数字物流主导权。现在大家讲产业链安全、供应链韧性、安全可控，最主要的就是数字物流的主导权。

可以发现，全球多个国家都在构建脱华物流供应链联盟，我们现在面临的形势是比较严峻的。

产业链供应链安全稳定是构建新发展格局战略的基础，物流供应链是国内国际双循环的战略支撑。

在这种情况下，中国也有非常多的措施。2020年9月，中财办首次提到物流供应链是国内国际双循环的战略支撑，核心有四个方面：自主、可控、韧性、弹性。以及，十九届、十四五规划、2035年远景目标纲要、中央经济工作会议、党的二十大报告等，都把物流提到了相对的高度。

可以发现，疫情前后，大家心目中对物流行业的认识是完全不一样的。虽然过去大家对物流都是老生常谈，但并没有放在一个高度认知的水平上，不知道物流是产业链、供应链最基础的东西。一直到中共中央国务院印发的《扩大内需战略规划纲要（2022—2035）》，其中有21处提及流通、22处提及物流，12处提及供应链。

为什么说物流是产业链、供应链最基础的东西？因为，几乎所有的商业创新典范，都源于物流供应链理念的支撑。

七八十年代制造驱动的时代，丰田创造了JIT（精益生产方式），所以丰田称霸全球；宝洁和沃尔玛提倡的CPFR（协同式供应链管理）造就了双方的辉煌；VMI（供应商库存管理）模式让戴尔生产方式不仅做到了零库存，还非常柔性；亚马逊在物流方面的投入或者物流科技方面的投入，以及FBA让其有非常强的手段去控制产业链。

比如典型的亚马逊封停大卖家事件，过去没有人管理仓库的时候，没有FBA，这些大卖家不会受到什么伤害，但现在他们的货物都在亚马逊的仓库里，亚马逊把物流当成一种手段去制约了大卖家们；再比如ZARA、SHEIN依靠柔性生产模式，快速实现布局。

这其中将柔性生产模式做到最登峰造极的，是SHEIN。其在ZARA的模式基础上，创造了更柔性的小单快返模式，从下单到交付只需7天时间。一单只做100件，卖得好，就以一天做5000、6000种新的规格推向市场，来测试不同的标签人群对这个产品的接受度。所以，SHEIN现在一天可以做到1000多万件，要30、40架飞机来运输，一天差不多200、300万单。这个模式，包括拼多多旗下的Temu在内的很多企业都在学。

另外，还有一个纬度就是核心技术的应用。核心技术为重构物流供应链奠定了基础，核心技术的进步，带来物流供应链作业层面甚至是战略层面的变化。

纵观全球，我们可以看到，美国在施行制造业重返计划。宁德时代跟福特在美国设厂，也是其制造业回流计划的一部分。欧洲方面，在俄乌战争时德国化工巨头巴斯夫投钱，也是为了供应链安全。再比如一些工业企业尤其是新能源领域的，在塞尔维亚围绕新能源展开建设。可以看到，大家都在抓紧搭建自己的产业体系。

中国也有非常好的机会。比如东南亚地区，尤其是亚洲一体化进程加速会越来越快；中国跟中东之间也有非常大的战略布局，打开了资金渠道；还有俄罗斯远东地区，也会产生非常大的商业发展机会。

全球物流供应链安全重构创造了巨大的投资机会。内循环与外循环重叠的部分，就是“区域重构”，是现在物流行业非常大的机会。

场景创新和新基础设施重叠的区域，就是一系列的核心技术。新的技术的输出加上新的跨境投资，会给区域重构带来非常大的机会。

此外，“十四五”现代物流发展规划也给了诸多方向。

第一，产业链、供应链和价值链三链协同发展；第二，“通道+枢纽+网络”被提到非常高的认知高度；第三，数字化改造，智慧化升级和服务创新；第四，数字化、智能化和新能源化，给大家创造非常大的机会，“三化”横切所有行业；第五，跨境重构带来新路径。

按照场景创新、核心技术输出、新基础设施建设，按照国内统一大市场、区域供应链重构、供应链韧性、供应链安全可控，来梳理所有商业化机会，可以看到，事实上物流产业跟内循环、外循环、产业链安全、区域重构等方面都有十分紧密的联系。这些方面都是得到国家政策大力支持的，也有非常多的机会。

“见机不遂者陨功。”未来三五年，物流供应链重构会创造非常多的机会，有很多是过去国内内卷市场没有的，比如光伏、新能源、汽车、跨境等领域。机会抓住了，就有可能改变企业发展状况。现在摆在大家面前的是快速高效的决策能力，比别人快一步应对，就能率先抓住新机遇。