企业偿债能力的指标有哪些思维导图

短期偿债能力的衡量指标主要有：流动比率、速动比率、现金流动负债比率。

流动比率＝流动资产/流动负债×100%

一般情况下，流动比率越高，反映企业短期偿债能力越强，债权人的权益越有保证。国际上通常认为流动比率为200%比较合适。

运用流动比率时，必须注意以下几个问题：

所谓速动资产，是指流动资产减去变现能力较差且不稳定的存货、预付账款、一年内到期的非流动资产、待处理流动资产损失和其他流动资产等之后的余额。

由于该指标剔除了存货等变现能力较差且不稳定的资产，因此，比流动比率能够更加准确可靠地评价企业的短期偿债能力。

速动比率＝速动资产/流动负债×100%

速动资产＝货币资金＋交易性金融资产+应收账款+应收票据

＝流动资产－存货－预付账款－一年内到期的非流动资产－其他流动资产

一般情况下，速动比率越高，表明企业偿还流动负债的能力越强。国际上通常认为速动比率为100%时较为恰当。

该指标是从现金流量角度反应企业当期偿付短期负债的能力。

现金流动负债比率＝年经营现金净流量/年末流动负债×100%

该指标越大，表明企业经营活动产生的现金净流量越多，越能保障企业按期偿还到期债务，但也不是越大越好，该指标过大则表明企业流动资金利用不充分，获利能力不强。

长期偿债能力的衡量指标主要有：资产负债率、或有负债比率、产权比率和已获利息倍数和带息负债比率。

资产负债率＝负债总额/资产总额×100%

一般情况下，资产负债率越小，表明企业长期偿债能力越强。如果该指标过小则表明企业对财务杠杆利用不够。国际上认为资产负债率为60%合适。

产权比率＝负债总额/所有者权益总额×100%

一般情况下，产权比率越低，表明企业的长期偿债能力越强，债权人权益的保障程度越高，承担的风险越小，但企业不能充分地发挥负债的财务杠杆效应。

反映所有者权益应对可能发生的或有负债的保障程度。

或有负债比率＝或有负债余额/所有者权益总额

或有负债余额＝已贴现商业承兑汇票金额＋对外担保金额＋未决诉讼、未决仲裁金额（除贴现与担保引起的诉讼或仲裁）＋其他或有负债金额

一般情况下，或有负债比率越低，表明企业的长期偿债能力越强，所有者权益应对或有负债的保障程度越高；或有负债比率越高，表明企业承担的相关风险越大。

反映获利能力对债务偿付的保证程度。

其中：息税前利润总额＝利润总额＋利息支出＝净利润＋所得税＋利息支出

带息负债比率，是指企业某一时点的带息负债总额与负债总额的比率，反映企业负债中带息负债的比重，在一定程度上体现了企业未来的偿债（尤其是偿还利息）压力。其计算公式如下：