卡片危机 思维导图

信用卡产业到了梳理过速扩张问题的关口

跑马圈地数年后，中国信用卡产业终于遭遇了野蛮生长带来的危机。

7月16日，银监会发布《关于进一步规范信用卡业务的通知》，明令禁止向未满18周岁的学生发放信用卡(附属卡除外)。同时，银行对已满18周岁无固定工作、无稳定收入来源的学生发放信用卡时，必须落实第二还款来源。

这张紧急叫停令的起因来自央行6月发布的一项数据—今年一季度，信用卡逾期六个月未偿信贷总额达49.70亿元，是去年同期的1.3倍。此前，在中国信用卡产业出现以来的十几年间，从未有过如此快的坏账增长曲线。

或许从表面上看，这一现象令人吃惊，然而如果对之前几年中各家银行急功近利的行为稍加盘点便会发现，恶果的出现并非没有原因：发卡行之间对规模效应的盲目追求、简单粗放的营销手段、银行内部的体制制约等都为如今的问题埋下祸根。而现在，银行们还要面对的一个新麻烦是对个人信用记录并不在意的未来潜在客户。

新高危群体

究其起源，这批坏账肇始于2002年，这一年工商银行、招商银行和建设银行先后成立了信用卡中心，与已于1986年就开始发行了第一张信用卡的中国银行，开始了一轮信用卡发卡热潮。尽管最初，各家银行在对申请人的审核上比较严格，但为了追求短期利益，银行的尺度不断放宽，而在发卡代理公司等机构的推波助澜下，行业规则一再被改写。在最宽松的时候，常住地址、固定的工作、稳定的收入来源等要求甚至都被忽略，持卡人申请手续也降至一张身份证、一张申请表的极低准入门槛，情形与当年没有支付能力，却被免去首付并被银行大力怂恿去购入房产的美国次贷肇始者极为相似。这都使一些本不具备还款能力的消费者进入信用卡领域。

大学生是这些泡沫里非常特殊的一个群体，银行对之可谓爱恨交加。早在2002年，招商银行就率先发起了信用卡消费习惯“要从娃娃抓起”的营销攻势，推出了第一张针对学生的信用卡，此举很快掀起了多家商业银行针对大学生市场的争夺战，大学生在当时被认为是信用卡营销的新趋势、未来利润的新增长点。

但令人意外的是，中国年轻一代人却并非是银行的理想客户。据悉，中信银行现与约7.2万名持卡人无法取得联系，原来登记的电话、家庭住址都已不适用，这其中“80”后的占比相当高。而一直锐意进取的招行在大学生的圈地运动中，也付出了代价，截至去年底，其信用卡应收账款不良率由1.91%提高至2.77%。“这个群体的不良率确实高。”相关商业银行专业人士说，一个可资借鉴的严酷事实是助学贷款不良率的高居不下，目前只有四大行在政策指导下仍然坚持这一业务，股份制商业银行则是能不做就不做。

此轮大学生信用卡道德风险的产生让银行彻底转变了态度，为避免潜在的风险，今年早些时候，招行、中信、兴业相继停止了“Young卡“和“I卡”等针对大学生发放的信用卡。

大学生逾期未归还贷款的原因多种多样，有些并非有意拖欠，而是实在不具备支付能力。但也有相当一部分是对违约后的风险成本毫无概念。通常情况下，银行将拖欠还款逾三个月的客户定义为恶意透支。期间，银行都会有相关人员专职提醒客户还款，而在逾期180天后，该笔账单进入坏账核销程序，客户黑名单则批量上传至央行的征信系统。

“现在大学生他们很多不了解，更不相信今天的欠账记录可能导致5年后房子都买不了。或者说大学生这个群体根本没有建立起这个信用意识，这是最危险的。”平安银行信用卡中心副总经理历朝阳对《环球企业家》说。

除此之外，违约成本的另一高昂之处在于，作为坏账核销的欠款记录并不因此在银行的档案记录中消失，换句话说，就是一旦银行与违约持卡人再有相关业务，持卡人首先要做的仍然是归还欠款，其中包括本金和高昂的利息。同时，逾期未还者还可能面临刑事责任的追溯。

竞争转型

大学生信用卡坏账的集中爆出，银行并非没有责任。

在信用卡的经营模式中，盈利主要靠年费、商户回佣、循环利息收入以及其它一些手续费收入，其中年费收入通常占到总收入的三分之一，而银行发展信用卡业务前期建设成本却相当高，因此必须达到一定规模才能盈利。然而中国信用卡发展的跳跃式却省略了很多必要步骤，比如信用卡盈利初期所主要依靠的年费便很快被以各种形式变相免去。

为了尽快实现盈利，各家发卡银行不得不疯狂扩张规模，以至于在很多情况下，信用卡就像街边的白菜一样唾手可得。然而信用卡本身的内在规律之一便是不良资产的滞后性，通常，其潜在风险要在发卡1至2年后才逐渐出现。

此外，银联为改善国内的用卡环境，于过去几年中在大量商户中铺设POS机，但却没能对此进行有效监管，也使得信用卡套现活动日益频繁。

实际上，银监会对信用卡的监管在近年中始终越收越紧，监管规则从初期控制不良资产率的泛泛之说，转到目前的具体战术操作层面，在信用卡的发卡营销管理、收单业务与特约商户管理、催收外包管理以及投诉处理等四个方面提出规范要求，为严厉防范信用卡欺诈和套现等业务，银监会已经全面禁止银行发卡外包业务。

可以毫不夸张地说，如今的中国信用卡行业发展正处在另一个的十字路口：从片面追求发卡量进入到对市场占有率精耕细作的转型，如若走错，则可能重蹈几年前韩国信用卡危机的覆辙。

目前，各家发卡银行都已经做出相应调整。在招商银行信用卡事业部总经理刘加隆看来，怎样建立一个良好的、带来稳定持续利润的商业模式将是转型的重点，发卡银行应主动提高风险控制技术。而多家银行对信用卡业务的考核也不再仅仅是发卡量、消费金额，区域市场排名、循环信用的余额、利润等几个硬性指标也成为银行更为重视的指标。

此外，在万事达的相关负责人看来，精细化管理尤其需要发卡行重视，“国内银行的产品和服务仍然缺乏特色。”